تاثیر نرخ بیکاری بر استراتژی های پراپ تریدینگ
توسط: تاثیر نرخ بیکاری بر استراتژی های پراپ تریدینگ :
گزارش نرخ بیکاری (Unemployment Rate) یکی از شاخص‌های مهم اقتصادی است که تأثیر قابل توجهی روی بازارهای مالی از جمله فارکس دارد. به دلیل اهمیت این شاخص، بسیاری از تریدرها از آن برای تحلیل بازار و بهینه‌سازی تصمیمات معاملاتی خود استفاده می‌کنند. در این مقاله، ارتباط نرخ بیکاری و پراپ تریدینگ را بررسی می‌کنیم و با نحوه تحلیل داده‌های نرخ بیکاری در پراپ آشنا می‌شویم. پیشنهاد می‌کنیم تا پایان مطلب با اوستریچ همراه باشید.
نرخ بیکاری چیست؟
نرخ بیکاری (Unemployment Rate) بیانگر تعداد افراد بیکار یک کشور است که به دنبال کار هستند ولی شغلی ندارند. برخی از افراد ممکن است در حال تحصیل، کار در خانه، معلول یا بازنشسته باشند این افراد جزو نرخ بیکاری محسوب نمی‌شوند. اگر این شاخص اقتصادی مهم بالا باشد، نشان‌دهنده اوضاع نامناسب اقتصادی است. به دنبال این موضوع بانک‌های مرکزی به دلیل سیاست‌های مالی، نرخ بهره را پایین آورده و باعث کاهش نرخ ارز و تضعیف پول کشور می‌شوند. برعکس، نرخ پایین بیکاری، نشان‌دهنده اقتصاد و ارز قوی و نرخ بهره بالاتر از طرف بانک مرکزی است.
تریدرهای فارکس به دقت تغییرات این آمار را زیر نظر دارند، زیرا روی ارزش جفت ارز ها بسیار موثر است و دیدگاه مهمی راجع به سلامت اقتصاد کشورها به تریدر می‌دهد و بینش تریدر را برای معامله گسترش می‌دهد.
تاثیر نرخ بیکاری بر استراتژی های پراپ تریدینگ
نرخ بیکاری به طرق مختلف بر بازار ارز تاثیر می گذارد که در زیر به 9 مورد از آنها می پردازیم.
1- سلامت اقتصادی
نرخ بیکاری به عنوان یک فشارسنج برای ارزیابی رفاه اقتصادی یک کشور عمل می کند. معامله گران فارکس با دقت این نرخ ها را به عنوان بخشی از تحلیل اقتصادی گسترده تر خود دنبال می کنند.
نرخ بالای بیکاری بر بازار فارکس تأثیر منفی دارد. زیرا نشان‌دهنده ضعف اقتصادی، بی‌ثباتی و کاهش هزینه‌های مصرف‌کننده است. این معمولا منجر به تضغیف یک ارز شود. عکس این قضیه را هم می توانید در نظر بگیرید که کاهش نرخ بیکاری، ارز یک کشور را قوی تر می کند.
به عنوان مثال، در طول بحران مالی 2008، افزایش بیکاری در ایالات متحده از نزدیک توسط معامله گران فارکس مشاهده شد. مشکلات اقتصادی ناشی از آن به کاهش دلار آمریکا کمک کرد و بر نرخ ارزهای بازار فارکس تأثیر گذاشت.
۲- تصمیمات بانک مرکزی
بانک های مرکزی مانند فدرال رزرو، بانک مرکزی اروپا یا بانک ژاپن نقش اساسی در شکل دادن به سیاست های پولی یک کشور دارند. نرخ‌های بالای بیکاری می‌تواند بانک‌های مرکزی را وادار به اتخاذ تدابیری (مانند کاهش نرخ بهره) برای تحریک رشد اقتصادی کند. تصمیمات بانک مرکزی در واکنش به نرخ بالای بیکاری می تواند مثبت یا منفی باشد. کاهش نرخ بهره برای تحریک اقتصاد ممکن است بر ارزش پول تاثیر منفی بگذارد. در حالیکه اقدامات مثبت ممکن است اعتماد را تقویت کند.
به عنوان مثال، زمانی که بانک مرکزی اروپا برنامه تسهیل کمی خود را در پاسخ به افزایش بیکاری در منطقه یورو آغاز کرد، ارزش یورو در بازار ارز به طور مثبت تحت تاثیر قرار گرفت. برنامه تسهیل کمی به این ترتیب است که بانک مرکزی اقدام به خرید اوراق قرضه در بازار می کند. بنابراین قیمت اوراق قرضه افزایش می یابد و نرخ بهره برای دارندگان اوراق کاهش می یابد. در واقع این یک سیاست پولی انبساطی است.
3- قدرت ارز
تحلیل فاندامنتال (بنیادی) در معاملات فارکس به عوامل متعددی از جمله نرخ بیکاری متکی است. نرخ های بالای بیکاری معمولاً بر بازار فارکس تأثیر منفی می گذارد. زیرا تریدرها آن ارز را به دلیل عدم اطمینان اقتصادی، ضعیف تر می دانند که منجر به کاهش ارزش می شود.
به عنوان مثال، زمانیکه یونان در طول بحران بدهی خود افزایش بیکاری را تجربه کرد، ارز یورو که توسط کشورهای منطقه یورو استفاده می شود با کاهش ارزش مواجه شد. زیرا معامله گران به دلیل عدم اطمینان اقتصادی، ارز را ضعیف تر می دانستند.
4- نرخ بهره
در بازار فارکس یک ارتباط بنیادی بین نرخ بیکاری و نرخ بهره وجود دارد. نرخ بالای بیکاری اغلب، بانک‌های مرکزی را به کاهش نرخ بهره وادار می کند که موجب افزایش استقراض و هزینه‌ها می شود. اما این تأثیر منفی بر ارزش پول در بازار فارکس دارد.
5- احساسات یا سنتیمنت سرمایه گذاران
افزایش نرخ بیکاری (unemployment rate) می تواند به طور قابل توجهی بر احساسات سرمایه گذاران تأثیر منفی یا مثبت بگذارد. بی ثباتی اقتصادی و نگرانی در مورد بازار کار می تواند به احساسات منفی کمک کند و اعتماد سرمایه گذاران را به پول یک کشور کاهش دهد. این امر منجر به کاهش ارزش ارز می شود و بر بازار فارکس تأثیر منفی می گذارد. در حالیکه کاهش نرخ بیکاری بر بازار فارکس تأثیر مثبت می گذارد.
به عنوان مثال، در طول بحران بدهی اروپا، بیکاری بالا در اسپانیا بر سنتیمنت سرمایه گذاران نسبت به یورو تأثیر منفی گذاشت و ارزش پول را کاهش داد.
6- میزان ریسک پذیری
نرخ بیکاری ارتباط نزدیکی با ریسک پذیری در معاملات فارکس دارد. وقتی بیکاری بالا باشد، اغلب نشانه بی ثباتی اقتصادی است. در چنین شرایطی، معامله گران ممکن است به دنبال ارزهای کم ریسک تر مانند فرانک سوئیس باشند. این تغییر در ریسک پذیری می تواند منجر به کاهش ارزش ارزهای پر ریسک تر و افزایش در نرخ ارزهای کم ریسک تر شود.
به عنوان مثال، در زمان بیکاری بالا، دلار استرالیا که یک ارز پر ریسک در نظر گرفته می شود ممکن است به طور بالقوه در مقابل دارایی های کم ریسک تر مانند ین ژاپن کاهش یابد.
7- روندهای جهانی
ماهیت بهم پیوسته بازارهای فارکس به این معنی است که رویدادهای یک کشور می تواند ارزهای سراسر جهان را تحت تأثیر قرار دهد. تأثیر بیکاری بر فارکس می تواند متفاوت باشد. نرخ بالای بیکاری در یک اقتصاد بزرگ می تواند بر ارزهای شرکای تجاری تأثیر منفی بگذارد و منجر به کاهش ارزش آن ارزها شود.
به عنوان مثال، بیکاری بالا در ایالات متحده می تواند منجر به کاهش تقاضا برای کالاها و خدمات از طرف شرکای تجاری آن شود که ممکن است بر تراز تجاری و نرخ مبادله ارزهای مختلف تأثیر بگذارد.
8- تراز تجاری
نرخ بالای بیکاری می تواند پیامدهای منفی برای تراز تجاری یک کشور داشته باشد. هنگامی که بیکاری افزایش می یابد، مصرف داخلی اغلب کاهش می یابد و منجر به کاهش واردات می شود. این می تواند بر تراز تجاری یک کشور تأثیر بگذارد و ارزش پول آن را به طور منفی یا مثبت تحت تأثیر قرار دهد. مازاد تجاری می تواند ارز را تقویت کند، در حالیکه کسری تجاری آن را تضعیف کند.
یک مثال قابل توجه، ژاپن است که افزایش بیکاری را در “دهه از دست رفته یا Lost Decade” خود تجربه کرد و بر ارزش ین ژاپن در بازار فارکس تأثیر منفی گذاشت. دهه از دست رفته ژاپن به سال های 1991 تا 2011 و برخی اوقات تا 2021 اشاره دارد که ژاپن، رکود اقتصادی را تجربه کرده است.
9- تغییر سیاست
داده‌های بیکاری می‌تواند بینشی را در مورد تغییر سیاست‌های بالقوه ارائه دهد. وقتی بیکاری بالا باشد، دولت ها ممکن است سیاست های مالی را تعدیل کنند یا اقداماتی را برای تحریک رشد اقتصادی و ایجاد اشتغال اجرا کنند. بسته به ماهیت اقدامات انجام شده، تغییرات خط مشی که نرخ بالای بیکاری می تواند ایجاد کند، ممکن است تأثیر مثبت یا منفی بر ارزش پول داشته باشد.
به عنوان مثال، در طول همه‌گیری کووید-19، دولت‌های مختلف برنامه‌های محرک مالی را در واکنش به افزایش بیکاری اجرا کردند که بر ارزش ارزهای مربوطه آنها تأثیر مثبت و منفی در بازار فارکس گذاشت.
مهم‌ترین اثرات نرخ بیکاری بر اقتصاد کشور شامل این موارد است:
- ✔️ نرخ بهره بانکی: بالا رفتن نرخ بیکاری به عنوان یکی از نشانه‌های ضعف اقتصادی، باعث کاهش نرخ بهره (Interest Rate) می‌شود. بانک‌های مرکزی کشورها مثل فدرال رزرو آمریکا در پاسخ به افزایش نرخ بیکاری، نرخ بهره را کاهش می‌دهند تا سرمایه‌گذاران را به گرفتن وام و سرمایه‌گذاری در کسب و کارها تشویق کنند.
- ✔️ قدرت خرید مصرف‌کنندگان: هرچه نرخ بیکاری افزایش پیدا کند، تعداد افرادی که درآمد دارند کمتر می‌شود و به دنبال آن، قدرت خرید آنها نیز کاهش می‌یابد. بنابراین تقاضا برای کالاها و خدمات کمتر می‌شود و می‌تواند تأثیر منفی روی درآمد شرکت‌ها و ارزش سهام آنها داشته باشد.
- ✔️ صنایع و و کسب و کارها: تأثیر نرخ بیکاری روی بعضی صنایع و مشاغل بیشتر است، چرا که بعضی از آنها مثل شرکت‌های حوزه فناوری به نیروی کار متخصص نیاز دارند و افزایش نرخ بیکاری باعث تغییر در وضعیت استخدامی آنها می‌شود.
- ✔️ سیاست‌های پولی: دولت‌ها و بانک‌های مرکزی ممکن است در واکنش به تغییرات نرخ بیکاری، سیاست‌های پولی خود را تغییر دهند و از اهرم‌هایی مثل نرخ بهره برای حفظ تعادل اقتصاد کشور استفاده کنند.
- ✔️ تغییر ارزش ارز کشورها: نرخ بیکاری با تغییر در عرضه و تقاضای موجود برای کالاها و خدمات یک کشور، باعث تضعیف یا تقویت ارز آن کشور می‌شود. در نتیجه، دیدگاه سرمایه‌گذاران نسبت به کاهش یا افزایش سرمایه‌گذاری روی آن ارز تغییر می‌کند.
جمع‌بندی
نرخ بیکاری یا Unemployment Rate تأثیر زیادی روی بازار فارکس و پراپ تریدینگ دارد، به همین دلیل تریدرها و تحلیلگران از آن به عنوان متر و معیاری برای سنجش سلامت اقتصادی کشور استفاده می‌کنند. زمانی که گزارش نرخ بیکاری یک کشور منتشر می‌شود، جفت ارزهای متشکل از ارز آن کشور نوسان‌های زیادی را تجربه می‌کنند. علاوه بر این، نرخ بیکاری در بلندمدت به تضعیف یا تقویت ارز هر کشور کمک می‌کند و از این طریق نیز در تصمیمات بلندمدت تریدرهای پراپ تریدینگ تأثیر می‌گذارد. بنابراین اگر از پراپ فرم‌ها برای تامین سرمایه و ترید در فارکس استفاده می‌کنید، حتماً به گزارش‌های نرخ بیکاری و پیامدهای آنها توجه داشته باشید.