مزایا و معایب پراپ تریدینگ چیست؟

مزایا و معایب پراپ تریدینگ چیست؟ پراپ تریدینگ یک روش دریافت سرمایه یا فاند معاملاتی است که مزایای فراوانی دارد، اما در عین حال دارای معایب خاص خود نیز می‌باشد. حتی خیلی از تریدرهای حرفه‌ای در پراپ‌ها موفق نخواهند شد و گاهی سرمایه خود را هم از دست می‌دهند. به همین دلیل ما تصمیم گرفتیم در این مقاله مزایا و معایب پراپ تریدینگ را به طور کامل بررسی کنیم.

پراپ تریدینگ چیست؟

اصطلاح «پراپ تریدینگ» (Prop Trading) کوتاه‌شده Proprietary Trading از امکانات یک شرکت یا صرافی است که در اختیار سرمایه‌گذاران قرار می‌دهد.

پراپ تریدینگ نوعی روش معامله در بازارهای مالی است که در این مدل، تریدرهای حرفه‌ای به استخدام شرکت خاصی در می‌آیند و با سرمایه‌ای که در اختیارشان قرار می‌دهند به انجام معاملات مختلف در بازارهای مالی می‌پردازند؛ معمولا این افراد در حوزه ترید کردن دانش، تخصص و تجربه دارند.

برخی شرکت‌ها مقداری سرمایه در اختیار این افراد قرار می‌دهند و آن‌ها ترید کردن در بازارهای مالی مختلف را شروع می‌کنند. سود حاصل از این تریدها، مطابق با آنچه در قرارداد ذکر شده، بین شرکت و تریدر تقسیم می‌شود.

پراپ تریدینگ تکنیک جدیدی است که هم برای تریدرها و هم شرکت‌های پراپ فرم، سودآور است. بسیاری از تریدرها  در صورت داشتن تخصص و مهارت در ترید حتی بدون سرمایه بعد از طی آزمون‌های لازم، در شرکت استخدام شده و با سرمایه این شرکت‌ها ترید می‌کنند تا برای خودشان نیز منبع درآمد خوبی داشته باشند.

موفقیت در پراپ تریدینگ به مهارت، دانش و توانایی یک معامله‌گر برای مدیریت موثر ریسک و سرمایه بستگی دارد. این معاملات یک فرصت برای افراد علاقه‌مند به معامله در بازارهای مالی است که به یک رویکرد منضبط و یادگیری مداوم نیاز دارد.

نقش پراپ تریدینگ (Proprietary Trading) در بازارهای مالی

پراپ فرم‌ها در بازارهای مالی به عنوان واسطه‌هایی عمل می‌کنند که معامله‌گران را قادر می‌سازند تا با استفاده از سرمایه دیگران، سود کسب کنند. برخلاف تریدرهای فردی که تنها با سرمایه شخصی خود فعالیت می‌کنند، پراپ تریدرها با دسترسی به منابع مالی بزرگ‌تر از طرف شرکت‌های پراپ، می‌توانند معاملات با مقیاس وسیع‌تری انجام دهند. این همکاری موجب افزایش نقدینگی و پویایی بازار می‌شود و به کشف قیمت دارایی‌ها کمک می‌کند. علاوه بر این، پراپ فرم‌ها به عنوان نهادهایی که امکان استفاده از تکنولوژی‌های پیشرفته و ابزارهای معاملاتی را فراهم می‌کنند، باعث تسهیل معاملات و کاهش هزینه‌های مرتبط با ورود به بازار می‌شوند.

مزایای پراپ تریدینگ

با یک نگاه کلی به پراپ تریدینگ، متوجه می‌شویم که مزیت این روش بیشتر از معایب آن است. پراپ تریدینگ باعث شده که امروزه این روش در میان تمام معامله‌گران، به‌ویژه تریدرهای ایرانی، رواج پیدا کند. با توجه به تورم و ارزش پایین پول، بسیاری از تریدرهای ایرانی امکان ورود با سرمایه اولیه بالا را ندارند. اما پراپ تریدینگ این محدودیت را برای معامله‌گران حرفه‌ای برطرف کرده است. در ادامه چند نمونه از مزایای این پراپ تریدینگ را مشاهده می‌کنید:

دسترسی به منابع تامین مالی

عموما معامله‌گران توان سرمایه‌گذاری‌های بالا مثلا به اندازه 100، 200 هزار دلار یا حتی بیشتر را ندارند و چنین ریسکی را هیچ‌گاه انجام نمی‌دهند. در این مواقع پراپ فاندینگ های معتبر به آن‌ها کمک خواهند کرد تا با نشان دادن مهارت خود در پاس کردن چالش، به سرمایه‌های خوبی برای معامله کردن دسترسی پیدا کنند، بدون اینکه ریسک بالایی را متحمل شوند. پس اولین مسئله مهم در پراپ که مزیت بزرگ آن محسوب می‌شود دسترسی به سرمایه (Access to Capital) است.

نرخ تقسیم سود مناسب

در پراپ تریدینگ نرخ تقسیم سود (Profit Split) بین تریدر و شرکت پراپ فرم بسیار مناسب است و عموما بین 70 تا 90% از سود معاملات، به تریدر اختصاص پیدا می‌کند. این تقسیم سود به نسبت اینکه تریدر به‌جز هزینه خرید پلن، هیچ سرمایه‌ای وارد نمی‌کند، عادلانه است.

همچنین در بیشتر شرکت‌ها، اگر تریدر بتواند مهارت خود را اثبات کند و چالش را پاس کند، دائما نرخ تقسیم سود او بالاتر هم خواهد رفت و می‌تواند بخش بیشتری از سودی که کسب می‌کند را به خود اختصاص دهد. ساختار کارمزد (Fee Structure) نیز بسیار پایین است و شما را درگیر پرداخت‌های اضافه نمی‌کند.

ریسک پایین

یکی از ویژگی‌های مهم پراپ تریدینگ این است که بدون ریسک سرمایه (No Capital Risk) می‌توانید در بازار فعالیت کنید. چون پول متعلق به خودتان نیست و نگرانی بابت آن ندارید. هرچند که برای نگه‌داشتن حسابی که آن را به دست آورده‌اید، باید تمامی شرایط و قوانین را رعایت کنید. اما در صورت از دست دادن حساب، ریسک زیادی را متحمل نشده‌اید و فقط هزینه‌ای که بابت خرید پلن پرداخت کرده بودید را از دست می‌دهید.

فشار روانی پایین

یکی از ویژگی‌های مهم استفاده از فاند معاملاتی، ریسک بسیار کم آن است. هرچند معامله بدون ریسک (Risk-Free Trading) نیست، اما تنها ریسک آن برای معامله‌گر این است که در صورت شکست، حساب را از دست می‌دهد نه سرمایه خود را! به همین دلیل در این مدل معامله کردن، شما تحت فشار روانی زیاد (High Pressure) قرار نخواهید داشت.

امکان افزایش سرمایه

یکی از سیستم‌های جذابی که بیشتر پراپ فاندینگ‌ها به کاربران ارائه می‌کنند، برنامه افزایش سرمایه (Scaling Plan) است. به این معنا که شما اگر ماه به ماه با دریافت سود، مهارت خود را نشان دهید، شرکت در قبال آن، سرمایه تحت معامله شما را افزایش می‌دهد. یعنی حتی اگر شما پول کمی برای خرید یک حساب پراپ سطح پایین مثلا 5000 دلاری هزینه کنید، ممکن است در طول یک سال بتوانید، سرمایه اولیه خود را از طریق تشویقی‌های شرکت افزایش داده و آن را به چند میلیون دلار برسانید.

آموزش و راهنمایی

پراپ‌ها، آموزش و راهنمایی (Education and Mentorship) بسیار خوبی دارند. بسیاری از پراپ‌ها دوره‌های آموزشی و منتورینگ برای تریدرها برگزار می‌کنند تا با ساختار آن‌ها بهتر آشنا شوند. جامعه معامله‌گران (Trader Community) در پراپ فاندینگ‌ها می‌توانند با یکدیگر ارتباط داشته باشند و از تجربیات هم در پروسه‌های آموزش ترید برای گذراندن چالش‌ها، استفاده کنند.

پراپ تریدینگ به دلیل قوانین خاص و پیچیده‌ای که دارد، یک روش بی‌نقص نیست. شما نباید فقط به سرمایه‌ای که دریافت می‌کنید توجه کنید، بلکه باید بدانید گاهی پیچیدگی شرایط شرکت‌ها به حدی زیاد است که بهترین معامله‌گران هم نمی‌توانند در چالش‌های آنان عملکرد مثبتی داشته باشند.

معایب پراپ تریدینگ

اما تمام جنبه‌های پراپ تریدینگ مزیت نیست، استفاده از چنین سیستمی در معامله‌گری می‌تواند نکات منفی هم در پی داشته باشد. به طور کلی استفاده از پراپ برای همه مناسب نیست و فقط برخی از تریدرهای حرفه‌ای باید از آن استفاده کنند. با توجه به جذابیت  پراپ تریدینگ  برای تریدرهای تازه‌کار، ممکن است این روش معایبی نیز داشته باشد. البته نمی‌توان به‌طور کامل این موارد را عیب گذاشت، زیرا باعث ایجاد قوانین و ثبات برای تریدرهای تازه‌کار می‌شود. در ادامه، به بررسی برخی از چالش‌های این روش خواهیم پرداخت:

• قوانین سختگیرانه معاملات؛
• قوانین سختگیرانه پلن‌ها؛
• دسترسی محدود به اهرم‌ها و پلتفرم‌های معاملاتی؛
• زمان محدود؛
• دریافت هزینه اولیه؛
• عدم توانایی در انتخاب بروکر دلخواه.

در ادامه برای شما توضیح خواهیم داد هر کدام از موارد بالا چگونه می‌تواند برای پراپ تریدینگ، یک ایراد محسوب شود:

قوانین سختگیرانه کلی

فرایندهای ارزیابی (Evaluation Process) خاص پراپ‌ها، سبب شده تا قوانین سختگیرانه‌ی توسط آ‌ن‌ها وضع شود. مثلا این شرکت‌ها ممکن است اجازه انجام هج، کپی ترید، پراپ، مارتینگل، فست اسکلپ و… را ندهند، همچنین ممکن است ساعت معاملات، استفاده از ابزارها و پلتفرم های معاملاتی نیز به شدت محدود باشد.

این از مهم‌ترین قوانین این شرکت‌ها، حد ضرر روزانه (Daily Loss Limit) است که برای بیشتر تریدرها چالش برانگیز است. بنابراین قوانین پراپ احتمالا چالش‌های بزرگی را برای شما ایجاد خواهد کرد. حتی ممکن است در صورت نرسیدن به اهداف معاملاتی، حساب خود را از دست بدهید و پولی که برای چالش هزینه کرده‌ بودید نیز از دست برود.

قوانین سختگیرانه پلن ها

یکی دیگر از مشکلات عمده مربوط به قوانین محدودیت‌های معاملاتی (Trading Restrictions) است که روی هر پلن وجود دارد. از جمله این موارد مثلا می‌توان به محدودیت‌های دراودان (Drawdown Limits) اشاره کرد. یعنی ضرر شناور شما در طول روز یا به طور کلی نمی‌تواند بیشتر از یک حد مشخص باشد. یا برای شما تارگت مشخصی تعیین می‌شود که باید به آن دست پیدا کنید، در غیر این صورت نمی‌توانید چالش را پشت سر بگذارید. عموماً کاربران شکایت دارند که قوانین پلن‌های معامله‌گری سختگیرانه و ناعادلانه است.

دسترسی محدود به اهرم ها و پلتفرم های معاملاتی

جزئیاتی حسابی که در پراپ فرم‌ها در اختیار معامله‌گران قرار می‌گیرد، مانند بروکرها، تحت کنترل خودتان نیست. مثلا اهرم (Leverage) همیشه محدود است و قابل تنظیم نمی‌باشند، همچنین پراپ‌ها هر پلتفرمی که خودشان می‌خواهند را در اختیار شما قرار می‌دهند که قیمت‌گذاری آن‌ها نیز شفاف نمی‌باشد.

زمان محدود

پراپ فرم ها، محدودیت‌های زمانی دارند. برای مثال چالش‌های آن‌ها دارای زمان 30 و 60 روزه هستند که باید در این زمان به تارگت مشخص شده برسید. این در حالی است که ممکن است اصلا در آن دوره زمانی، وضعیت بازار مناسب معامله کردن نباشد. این محدودیت در انعطاف پذیری (Limited Flexibility) به‌خصوص در مبحث زمانی می‌تواند فشار و استرس شما برای اجبار به معامله کردن را بالا ببرد.

هزینه اولیه

یکی از دیگر معایب پراپ، هزینه اولیه است. شما برای دریافت یک حساب باید در ابتدا، هزینه چالش (Challenge Fees) را پرداخت کنید و سپس چالش را با موفقیت پشت سر بگذارید.

عدم توانایی در انتخاب بروکر

در پراپ تریدینگ، یا نمی‌توانید بروکر انتخاب کنید یا انتخاب محدودی بین چند بروکر معمولی دارید. از آنجایی که اسپرد، کمیسیون و سایر هزینه های معاملاتی برای تریدر مهم است، امکان دارد بروکرهایی که پراپ برای شما تعیین می‌کند هزینه‌ی بالاتری را دریافت کنند.

راهنمای انتخاب بهترین شرکت پراپ تریدینگ

بدون تردید اولین و مهم ترین معیار برای انتخاب بهترین پراپ فرم، اعتبار شرکت و مجموعه ای است که خدمات پراپ ارائه می کند. اعتبار یک شرکت پراپ می تواند بر اساس سابقه فعالیت، نظرات مشتریان و میزان شفافیت در ارائه اطلاعات سنجیده شود. شرکت هایی با سابقه طولانی و بازخورد مثبت معمولاً گزینه های بهتری هستند که تجربه جذاب تری برای کاربران به ارمغان می آورند.

در کنار این مسئله، شرایط معاملاتی نیز از دیگر عوامل کلیدی در انتخاب یک شرکت پراپ معتبر می باشد. این شرایط شامل دسترسی به ابزارهای معاملاتی متنوع، پلت فرم های پیشرفته و قوانین مربوط به مدیریت ریسک می شود. شرکت هایی که انعطاف پذیری بیشتری در این زمینه ها ارائه می دهند، معمولاً برای معامله گران جذاب تر هستند. از مسائل فنی که بگذریم، به معیار پشتیبانی می رسیم. پشتیبانی از مشتریان یکی از معیارهای مهم در انتخاب پراپ فرم است.

یک شرکت پراپ معتبر باید پشتیبانی قوی و قابل اعتمادی داشته باشد که بتواند در مواقع نیاز به سرعت به سوالات و مشکلات معامله گران پاسخ دهد. در نهایت وقتی تمام این آیتم ها را بررسی کردیم، نوبت به بررسی هزینه ها و شرایط مالی شرکت است که باید به دقت بررسی شوند. این موارد شامل هزینه های اولیه عضویت، کمیسیون ها و هزینه های جاری است که هر کاربر ملزم به پرداخت آن است. برخی شرکت ها ممکن است هزینه های پنهانی داشته باشند که در ابتدا مشخص نیستند، بنابراین شفافیت در این زمینه بسیار اهمیت دارد.

شرکت اوستریچ با شعار شفافیت و صداقت در عملکرد، در تمام شاخص های گفته شده نمره قبولی را از مشتریان خود دریافت نموده و همواره در تلاش است با ارتقای خدمات و سرویس های خود، رضایت مندی طیف گسترده تری از کاربران و علاقمندان به حوزه پراپ تریدینگ را جلب نماید.